Bruto en netto werkkapitaal
Werkkapitaal (ook wel netto werkkapitaal genoemd) is het verschil tussen:
- de vlottende activa (voorraden, debiteuren, liquide middelen) op de balans van een onderneming, en
- de vlottende passiva (crediteuren en overige kortlopende schulden).
Bruto werkkapitaal is de omvang van de vlottende activa.
- Netto werkkapitaal = vlottende activa – kort VV (vreemd vermogen)
- l = (EV + Lening VV) – vaste activa EV (eigen vermogen)
Waarvoor dient het begrip netto werkkapitaal?
Het verlenen van kredieten door de bank wordt vaak afhankelijk gesteld van criteria. De bank let daarbij onder andere op het in de onderneming aanwezige netto werkkapitaal. Van belang is het werkkapitaal zowel bruto als netto.
Onder rentabiliteit E.V wordt verstaan de mate van winstgevendheid. Het gaat over de verhouding tussen de vermogensopbrengst die een onderneming gedurende een bepaalde periode heeft gerealiseerd. Dit afgezet tegen het vermogen waarmee die opbrengst is verkregen.
De verhouding bij de liquiditeitratio’s (zowel current ratio als quick ratio) moet >1 zijn. De norm-verhouding bij solvabiliteit moet tussen de 0.25 en 0.50 zijn. De ratio’s zijn van belang voor de beoordeling van de gezondheid van een onderneming. Je kan in een oogopslag zien hoe het gaat met een onderneming.